Nvidia confirmó que comenzó los despachos de producción de su nueva plataforma Vera Rubin este mes y proyectó que esos sistemas representen cerca del 20% de los ingresos de su negocio de centros de datos en el trimestre fiscal que termina en octubre. A partir de las previsiones de ingresos del segmento, estimaciones de mercado ubican ese aporte en unos USD 20.000 millones durante el trimestre. La empresa describió el inicio de Rubin como la adopción más rápida de una nueva plataforma en su historia.
Vera Rubin sucede a Blackwell, la generación de chips y sistemas que Nvidia utiliza para su negocio de infraestructura de inteligencia artificial. La compañía eligió el nombre en homenaje a la astrónoma Vera Rubin, reconocida por sus investigaciones sobre la materia oscura. El comienzo de los despachos inicia la transición hacia una nueva generación de hardware para entrenar y ejecutar modelos de inteligencia artificial a gran escala.
El negocio de centros de datos aportó USD 89.000 millones en el trimestre anterior
En su reporte más reciente, Nvidia informó ingresos de USD 89.000 millones en su negocio de centros de datos, con un crecimiento del 18% frente al trimestre previo y del 117% interanual. Para el trimestre en curso, la compañía proyectó ingresos totales de USD 108.000 millones, con un rango de variación de más o menos 2%. La previsión quedó por encima del promedio de analistas, que esperaba alrededor de USD 104.190 millones.
Vera Rubin podría aportar USD 9.000 millones según Morgan Stanley
Las estimaciones sobre el aporte inicial de Vera Rubin difieren. Analistas de Morgan Stanley calcularon que los chips Rubin podrían generar casi USD 9.000 millones en el trimestre que termina en octubre. Esa cifra es inferior a los USD 20.000 millones que algunas estimaciones obtienen al aplicar el porcentaje anticipado por Nvidia a los ingresos previstos del negocio de centros de datos.
Las dos cifras parten de criterios distintos. La estimación de Morgan Stanley considera los despachos concretados y la capacidad de producción prevista. La otra utiliza la participación proyectada por Nvidia sobre los ingresos totales del segmento. La compañía no informó un monto específico para Rubin en sus comunicaciones públicas.
El ingreso estimado por gigavatio subiría de USD 25.000 millones a USD 40.000 millones
La comparación con Blackwell permite medir la diferencia entre ambas plataformas. Según estimaciones de mercado, los ingresos por cada gigavatio de capacidad instalada pasarían de unos USD 25.000 millones con Blackwell a USD 40.000 millones con Vera Rubin. El cálculo contempla el mayor consumo energético de los nuevos sistemas y el aumento del precio por unidad de cómputo.
El inicio de Rubin coincide con la inversión sostenida de grandes proveedores de servicios en la nube y desarrolladores de modelos de inteligencia artificial. En los últimos años, ese gasto convirtió al negocio de centros de datos en la principal fuente de ingresos de Nvidia. También aumentó el debate sobre la sostenibilidad de los compromisos de compra plurianuales que respaldan parte de la demanda prevista.
Nvidia informará el peso efectivo de Vera Rubin cuando presente los resultados del tercer trimestre fiscal, correspondiente al período que termina en octubre. Para ese período, la empresa proyectó ingresos totales de USD 108.000 millones, con un margen de variación de más o menos 2%. Hasta entonces, los USD 20.000 millones serán una estimación basada en la participación de ingresos que anticipó la compañía.
